英特尔的第一款AI PC处理器伴随着一波新的硬件，两条主要的投资线将很快出现。《科技创新板报》12月4日讯(编辑宋梓侨)AI的快速发展不仅推动了大规模模型的应用，也推动了各种智能硬件的发展。核心芯片供应商正全速奔向这个新战场。
继10月19日宣布启动AI PC加速计划后，英特尔将呈现一场AI硬件大戏:代号为流星湖的酷睿Ultra处理器AI PC处理器将于12月14日在“AI Everywhere”大会上正式推出。
根据英特尔的说法，流星湖处理器“代表了英特尔过去40年来最重大的架构变革，为未来10年的PC创新奠定了基础”，旨在“为AI PC时代铺平道路”:芯片采用分离式模块架构，由四个独立模块组成，分别是计算模块、SoC模块、图形模块和IO模块，通过Foveros 3D封装技术连接，其中计算模块首次采用英特尔4制程技术，使流星。
这也是首款内置人工智能加速引擎NPU的英特尔CPU，可以在PC上实现高能效的AI加速和本地推理。
业界预计，首批搭载流星湖处理器的笔记本电脑将同时上市。
宏碁、华硕、微星都展示了搭载流星湖处理器的笔记本电脑。三台计算机的AI能力包括图像放大、图像编辑、代码编写和视频编辑。
其中，华硕将于本月中旬(12月15日)发布2024款华硕酷睿Ultra AI PC，其首款最新酷睿Ultra笔记本电脑凌瑶142024现已开启预约，JD.COM显示为8499元。
除了上述PC厂商，联想和惠普也将在2024年下半年推出AI PC产品。惠普明确表示，明年推出的人工智能个人电脑将使用英特尔和其他公司的处理器。
▌两条投资主线浮出水面。
根据IDC《AI笔记本电脑引发场景变化——终端AI》白皮书的定义，AI PC是处理器集成AI引擎的PC。这种PC具有对语音、图像信息的AI感知能力，软件系统兼容AI搜索、内容生成、智能推荐等AI应用，可以贡献AI计算能力。
分析机构科纳仕公司预测，到2027年，60%的个人电脑将具备人工智能功能。科纳仕公司认为，Windows 10的生命周期计划在2025年底结束，这将成为企业广泛采用具有AI功能的PC的转折点。预计到2024年底，新版Windows将发布AI增强功能，AI工具将普遍集成到商业和生产力软件中。人工智能PC市场预计将在2025年和2026年大幅扩张。
IDC预测，未来几年，AI应用的落地将带动PC市场稳步增长，中国PC市场将在2023年回落后进入新一轮增长。到2025年，两部分出货量将分别超过1000万和2000万，2027年市场总量将超过3400万，其中AI PC占比将达到86%。
有哪些投资方向？
华泰证券表示，从应用来看，与企业数据库连接的知识问答、个人信息化工具、个人助理可能成为首批AI PC应用；从芯片来看，对AI应用支持更好的ARM芯片可能在2-3年后占据全球20%以上的重要份额；从PC品牌来看，新的应用和更多的芯片供应商会缩短更换周期，提高毛利率。国内PC产业链投资，该机构分析师建议把握AI PC发展的两条主线，ARM和国产化——
(一)1)AI PC对行业的推动，尤其是PC芯片从x86向ARM架构演进带来的产业机会，受益的产业链板块包括品牌、结构件、存储、OEM、系统集成。
(2)2)PC生态国产化的机会，受益的产业链板块包括国产CPU/GPU、国产存储、国产操作系统和软件、其他国产半导体。
国泰君安汪聪表示，随着巨头率先布局，AI PC时代的领先地位将进一步巩固，相关供应链企业将深度受益，包括头部PC品牌的上游芯片、元器件、ODM组装企业。
民生证券建议关注三个板块，即全球PC品牌龙头:联想集团；PC ODM厂商:华勤科技、文泰科技；PC半导体:兰琪科技、通富微电子、李德明、协创数据、新海科技、龙讯、立信微；PC元器件:汉博高科、通联精密、洪升科技、春秋电子、光大同创、汇创达等
(科技创新板日报宋梓侨)”